趋势反转必会伴随MACD有效穿过零轴
发布时间：2023-01-05 07:47:34
今天围绕MACD与趋势反转的关系来进行一些说明
首先看以下的图，MACD多次背离，但价格不断创出新低。
之前的文章中以速度-路程模型来说明了MACD(下方链接)，当DIFF与DEA(黄白线)在零下时，说明EMA12-EMA26的值始终是小于0的，此时说明价格的运行始终在引领着均线下跌，因此可以视作是一个下跌趋势。 黄白线只是表示的下跌速度的快慢，但只要它在零下，就证明价格是在向下运行，只不过有时下跌的速度快(可以看做离0轴距离远的时候)，有时下跌的慢(靠近0轴时)，MACD柱的面积代表速度的变化值，红色面积代表了将速度向上涨方向拉动的数值，绿色面积则代表将速度向下跌方向的增量。
我们需要记住的是，DEA是一个带有正负性的指标，在上图中，2段所对应的部分，可以看到MACD红柱部分虽然有力上涨，但DIFF与DEA线始终都是在零下轴，最终被拉到靠近零轴但这时红色上涨力度已耗尽，然后DIFF与DEA转头向下，中途虽有一小波上涨，但还是被接下来的下跌力度所覆盖，DEA从零轴再次加速向下，下跌趋势继续延续。
趋势的终结往往是比较难的，因为趋势都有延续的特征，赌反转的成功率比较低。比如DEA长期在零下运行，那么如果想终结下跌趋势的话，行情必须转为一个震荡区间或者V型反转，而后者两种情况，都必须伴随着DEA线有效穿过零轴，这里有效穿透是指穿过后可以维持在零轴之上而不是摸一下立刻回头。
新的行情基本都是从零轴开始(要么是直接穿过的V型反转，要么多次震荡后开始稳步反转)因为如果趋势改变，那么原来价格运行带领均线下行的局面会打破，继而必然会反映在MACD指标中。
当DEA稳健的穿过零轴之后，它意味着价格的运动是带领着均线向上的，这里往往会有一次原趋势的测试，也就是尝试将DEA线往原来的趋势去拉回，这里就需要看另一方的意愿如何，如果另一方的力量更强，则DEA线靠近零轴后，继续新趋势的方向。反之如果另一方的力量弱，则DEA线再次回到原来的零下，之前的趋势继续(就如同文章开头的贴图，DEA尝试向上却多次失败)
以下贴一个趋势成功反转的小趋势，来自今天的布伦特原油期货(外盘的涨跌与国内是反过来，绿涨红跌，不要太在意K线的颜色)。首先价格进入了红色箱体区域，但通过MACD指标可以看到在该区域内MACD一直在零轴下方运动，且跌破箱体后，DEA加速向下没有回头的意思，于是下跌开启，随即到了一个相对底部区间，在这个区间内DEA线逐渐向零轴收敛，之后顺势一波突破，使黄白线均拉到零轴之上，这里已经出具微型反转的潜力，随即空方发力，价格迅速下跌企图继续下跌趋势，然而多方也并不认输，随即用也用迅速的上涨回应。当确认DEA不会跌破零轴时，则是一个比较好的介入点，同时价格刚好运行到前期的震荡区域附近，可以形成一个支撑，因此该点是一个比较理想的买入点(但现实中可能是比较难以完美得抓住)
综上来说，个人感觉，MACD指标是一个结合了均线系统与动量系统的综合指标。交易最重要的是顺势而为，而MACD的基本思想也是与趋势有关的，所以是很不错的辅助指标。几个重点的地方需要注意，当趋势反转确立时，需要观察DEA与零轴的位置。
DEA是带有正负号的，所以，如果同样是一根45°向上倾斜的DEA线，在零轴上与零轴下的意义是完全不同的。不能只看到DEA的运动方向就就慌忙下单，稍微总结下DEA与零轴的情况。是否有效穿透零轴，是一个比较重要的变盘预警。
当DEA在零轴下时，代表目前还是价格的下跌在引领均线下行，DEA上行(零下金叉后)时，代表着向零轴收敛，此时价格运行的方向还是向下的，只代表下跌的速度在减慢，不一定等于上涨。又可能是慢跌。DEA下行(零下死叉后)时，代表价格加速下跌，拉大了EMA12与EMA26的差距，也就是意味着价格的运行加速偏离了均线轨道。
当DEA在零轴上时，代表目前是价格的上涨在引领均线上行，DEA上行(零上金叉)时，代表着远离0轴发散的状态，此时价格是加速偏离，代表EMA12与EMA26的差距放大，此时价格是加速上涨的。DEA下行(零上死叉)，代表的是价格运动向均线的方向收敛，也就是价格上涨的速度小于均线的速度，只能代表上涨速度减慢，但只要DEA还在零轴上，就代表从EMA12与EMA26的差值角度来说，目前还是处于向上趋势的可能性大一些。
当然，不排除一些特殊情况下，MACD从零上瞬间砸到零下，这时由于MACD的均线属性，它可能不会反映的那么快，这种行情的暴涨暴跌往往可能由于出现了一些特殊情况，比如市场的突发信息或者节假日后开盘的这种突发性的流动性变异，这些情况是比较特殊的，含有赌博性质，MACD比较适用于流动性良好的大宗博弈，前提是买卖双方充分自由交易，对于这种突发性事件导致买卖失衡，很难快速作出反应，所以这些特殊情况时，价格迅速波动导致均线类指标会失效，此时更应该专注于K线本身。
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