股市是什么,股票又是什么?

发布时间:2023-02-25 06:19:17


  从2016年10月份入市开始,我投资股票已经有两年多了,也取得了我个人满意的成绩——截止2019年3月,收益率为70.60%,同期沪深300指数10.28%。

  最近一两年来由于股票市场波动剧烈和投资金额较大,我的股票投资开始让父母亲戚日夜操心。他们担心这么大金额的投资可能会在一夜之间消失,担心这个“赌场”会吸干他们的血汗钱,担心我的心理压力太大,承受不了。看到邻居朋友买房子一年赚了100万,他们无法理解为什么我这个傻孩子不拿这钱去买更稳妥收益更高的房子,然后找个对象结婚生孩。听到旁人说炒股是七亏两平一赚,他们更是睡不着觉了。

  由于投资的本金大部分都是父母的,所以每周我有义务把结果反馈给我妈。股票市场每天涨涨跌跌是再正常不过的事情,恰巧我妈是个对投资一窍不通而且非常操心的人,不管股票涨跌每周末我都要承受她的唠叨和劝告。当股票涨了,她会劝我不要贪心,早点卖了股票买房子,当股票跌了,那简直是世界末日来临,她会一直纠结这一周又亏了多少钱,为什么不早点拿出来。

  原本我和我妈很少发生矛盾,但最近一两年争执越来越多。起初,我会花上大半个小时耐心打电话解释,直到她好像听懂明白了。但后来,我发现她好像永远听不懂,永远也无法理解我为什么要炒股。我本来想随她去了,也不想再费口舌解释,时间会慢慢让她适应,我的能力也会证明一切,可是事实却不是这样,恰恰相反,她开始越来越操心。

  我是个心理素质较好的人,很少为股票涨跌患得患失,甚至在去年回撤将近30%时,我也夜夜安枕。但市场波动对我妈造成了沉重的心理负担,我开始担心她的心理压力是否会影响她的身体健康,而且我们间的争执也给我造成很大很大的困恼。

  我觉得再这么下去,我们两个人都要被送进精神病院了。所以,我今天写下这篇文章,希望用尽可能平白的文字向我妈解释为什么我要投资股票?

  一、股票是什么?

  股票两个字拆开来分别解释。

  「股」指的是股权,比如说老王准备开个饭店,但苦于本钱不够,你觉得老王能力强,人品好,一定能赚大钱。你和老王商定,你投资100万元,享有饭店50%的股权,即饭店一半归你一半归老王,饭店的收益亏损也由你们两个人共同承担。假设饭店第一年就挣了20万,那你可以拿到一半,也就是10万元。如果饭店年年赚钱,你就可以年年拿分红。当然,饭店亏钱的话,你的100万也就打水漂了。

  「票」指的是票据凭证,就是你拥有这个公司的证明。同理在这个例子里,老王饭店一半的股权就是你的票。有一天你突然要用钱,你就可以把你的票卖给其他人。

  所以,股是指的是企业的股权,拥有它你可以按比例享受企业每年的分红,票是企业股权的票据凭证,是一种交易媒介,有了它,你可以将企业股权卖给别人。

  二、股市是什么?

  股市就是股票交易的市场,和你买卖鸡鸭鱼肉的集市本质上没有任何差别。

  股市并不是一个新兴产物,最早起源于1602年荷兰,但正规的股票市场出现在美国,距今已有200多年历史了。中国股市出现比较晚,但也有30年了。

  股市存在的意义是为了企业借钱融资从而促进经济发展,股民也可以从企业成长壮大中分一杯羹。比如老王从开饭店中尝到了甜头,想把饭店开到全球各地,需要几十亿元,这多钱,很大可能只能从股市中去借,如果以后饭店赚钱了,借钱给他的股民自然也就赚钱了。

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  三、在股市,我们赚的是什么钱?

  在股市里,我们赚两部分的钱,一部分是企业持续盈利赚的钱,第二部分是股市波动的钱。

  为了简单易懂,还是用饭店来举例。当你向老王饭店投资100万元取得一半的所有权时,老王也不负所望,饭店蒸蒸日上,每天赚得盘满钵满,年底赚了30万,那就相当于拥有一半股权的你,什么也不用做,就能拿15万元。按这种速度,不用7年,你就能拿回100万本金,以后就是躺着赚钱。同理,你把老王饭店换成中国银行也是一回事,这就是第一部分赚企业持续盈利的钱。

  现在邻居眼红你躺着赚钱,想要买你手里50%的老王饭店所有权,或者你急需用钱,想把50%的老王饭店所有权卖给邻居,今天邻居看你饭店顾客络绎不绝,好评如潮,报价300万,明天邻居感觉你饭店冷冷清清,即将倒闭,报价50万。由于股票市场交易非常活跃,买家卖家的报价每时每刻都在变化,这便产生了股市波动。

  一个聪明的投资者应该对自己的「老王饭店」经营情况和估值有个清晰的认识。估值简而言之就是值多少钱。在刚才的情况下,你手上50%的老王饭店股权估价150万左右是个合理价格。投资者应该认识到股市波动是为你服务的,你不应该被别人的报价而影响自己的判断和心情。当别人出价300万时,是他们给你送钱,你应该高兴,成全他们,大方卖出你150万元的老王饭店。当别人出价70万元卖出时,你更应该高兴,拼命买进剩下的股权,以后再以200万以上的价格卖出或者坐享分红。如果他们报价在120-180万之间波动,你就只需安心持股,过段时间再看看有没有傻子给你送钱。这就是股市中赚的第二部分钱。

  我们再看两个真实的例子,一个是贵州茅台,一个是格力电器,这两个公司大家都在熟悉不过了,分别是卖酒和卖空调的。

  截取2009-2018年的股价。

  贵州茅台近10年的收益率23.87%,10年前你有幸买了100万元贵州茅台,如果你始终持有,一动不动,一股没卖出,现在是850万元,即便2018年跌了14.21%,换算成市值是145万,你还是大赚特赚。

  格力电器近10年的收益率27.67%,10年前买了100万元格力电器,现在是1150万,即便2018年跌了-18.44%,换算成市值是275万元,你还是大赚特赚。

  2009年是牛市的起点,2018年是熊市,以上两个收益率,赚的基本是企业盈利的钱。

  这十年间,经历了两轮牛熊转换,你如果在熊市时大幅买入,牛市时全部卖出,那收益只会更高,这就是赚的股市波动的钱。

  在熊市时不断买入优秀的公司,不受股市小波动的影响,傻傻持有,在牛市时卖出,既赚企业盈利增长的钱,也赚股市大波动的钱,这就是在股市赚钱的全部秘诀。

  四、为什么股市里大部分人七亏两平一赚?

  盈亏同源。我们赚股市里两部分的钱,别人亏股市里两部分的钱。

  有时候他们看错眼了,买了垃圾公司的股票,结果公司年年亏损,投资者没有及时发现企业经营的问题,投资的本金自然就蒸发了。有时候投资者在牛市里经受不住诱惑,疯狂买入,在熊市中又难以承受跌跌不休,忍痛卖出,亏了股市波动的钱。

  我自知能力有限,不求一夜暴富,只求每年能取得15%的收益,稳健理财,跑赢通货膨胀。

  每年15%的收益率并不难,也不低。但没有人愿意慢慢变富,很多人看不上这15%的收益,他们追求的是每年100%以上的涨幅,于是每天苦苦寻求秘籍,追涨杀跌,对他们来说,股市不是投资的地方,而是个赌场,最终出现了了七亏两平一赚的现象。

  五、在股市中,我们最不需要关心的什么?最需要关心的是什么?

  首先,股市里我们最不需要关心的是今天赚了多少钱,明天又亏了多少钱。股市每天波动是随机的,没有人能够预测,并没有那么多为什么今天会涨,明天会跌。我们要有颗平常心,要认识到股市波动是为你服务的,不要成为了股市波动的奴隶,每天神经兮兮。

  过度关心股市涨跌,一会影响你的心情,二会影响你的投资判断,三会浪费你大量时间。如果可以,我真希望自己可以每个月看一次股市,一年报一次收益率,这样我们都能安心工作生活。

  我们最需要关心的是企业的持续盈利能力。上述例子中,贵州茅台和格力电器之所以过去十年能取得这么高的收益率,是因为企业在过去十年年复一年的赚了大把大把的钱,所以才能给投资者带来这么高的回报。企业持续盈利能力才是投资者最需要关心的,需要花大把时间研究学习的。

  六、为什么我要学习投资能力?

  从小,我就认为必须懂一点投资理财,有了知识,起码你不会受骗,就像你懂了医学常识,你就不会被各种江湖神医骗了钱,还耽误病情。

  投资带来的收益和普通的工作是不一样的。普通的工作你做一天赚一天的钱,它是有上限的,能力强的,一天上万,能力差的,一天一百,但投资不是这样的。投资赚钱没有上限,股神巴菲特80多岁了,一年躺着靠投资赚取几十亿元。

  80多岁人!躺着!好几十亿! 这就是投资的魅力。

  投资能力是可以不断累积的,随着你的不断学习,你的能力会不断增强。当有一天,你本金足够多了,每年15%的收益率,就能给你和家人提供幸福生活的保障。即便,当你七八十岁了,体力已经大不如年轻人,只要你思路还是清晰的,动动脑子,你还是能躺着赚钱。

  七、我为什么不买房子?

  按理说,我已经27岁了,到了买房子的时候了,但我为什么这么固执不买,有三个理由。

  首先,房子现目前没有大涨的基础。在房住不炒的政策下,任何一个地市,不可能不顾政治,任凭房子大涨,况且房子前一两年是大牛市,已经透支了大部分家庭的收入,很多人首付都是借款的,这显然是不正常现象。居民财富需要沉淀一段时间,随着通货膨胀,过几年后房子不贵了,自然我就会考虑买房了。当然,中国的房价不能用正常眼光看待,我也时刻在关注着房子。

  其次,目前房子的投资价值明显低于股市。虽然,房子对我来说是刚需,但我不可能一套房子住一辈子,以后终究还是要卖出的。只要是要卖出的,本质还是投资。假如把房子的租金看做是股票的股息分红,同样100万投资,房子的租金可能就1.5万,但优秀企业的每年3万多的股息分红一大把,而且房子折旧每年损失1%左右,而优秀企业每年盈利都在增长,差距越来越大。只有在牛市来临时,我才会真正卖出股票买个房子自住。

  最后,买房子装修是一大笔钱,我需要卖出股票才能提供这么多资金。从投资角度考虑,在当前股市便宜房子贵的时候,作为一个理智人,我是无论如何也做不出这么愚蠢的事情的。当然,你如果说从结婚角度考虑,我觉得我并不着急,我才27不到,还很年轻,我想再积累点本钱。

  今天花了一天时间写了这篇文章,我想我已经把我为什么投资股票写的很清楚了。本来是只想写给父母看的,后来,我想既然这个公众号是记录人生,那就不妨发出来,也没什么见不得人的事情。如果我的想法对大家有帮助,那也是极好的。

  对于买房,请大家忽略我,这只是我个人的想法,难免屁股决定脑袋,而且我自己对房子一窍不通。更正:2020年,已买房。



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